درآمد حفظ شده چیست؟تعریف ، مثالها و اهمیت

درآمدهای حفظ شده سود تجمعی است که یک تجارت پس از پرداخت هرگونه سود سهام برای عملیات انجام می دهد.

6 اکتبر 2022 6:35 PM EDT

درآمدهای حفظ شده پس از صدور سود سهام به سهامداران ، به هرگونه سود حاصل از مشاغل برای عملیات مراجعه می کند.

فهرست

درآمد حفظ شده به زبان ساده چیست؟

درآمد حفظ شده به بخشی از درآمد خالص یک شرکت که به عنوان سود سهام به سهامداران توزیع نمی شود ، اشاره دارد. درآمدی که به جای توزیع به سهامداران حفظ می شوند ممکن است برای فعالیتهای رشد و توسعه مانند تحقیق و توسعه ، خرید گیاهان یا تجهیزات جدید یا استخدام استفاده شود.

این متریک تجمعی است ، بنابراین شامل هرگونه درآمد حفظ شده گذشته (که از آن زمان صرف نشده است) و می توان هر زمان که درآمد اضافی توسط یک شرکت حفظ شود ، محاسبه شود. اگر یک شرکت به جای درآمدزایی در یک دوره معین ، پول خود را از دست بدهد (یعنی درآمد خالص آن منفی است) ، این از هرگونه درآمد حفظ شده شرکت برخوردار است.

چگونه درآمد حفظ شده را محاسبه می کنید؟

برای محاسبه درآمدهای حفظ شده ، هرگونه درآمد جدید را به رقم درآمد حفظ شده موجود اضافه کنید ، سپس سود سهام پرداخت شده از این درآمد را کم کنید.

فرمول درآمد حفظ شده

re = پایه RE + درآمد خالص - سود سهام پرداخت شده

چگونه سرمایه گذاران باید درآمد حفظ شده را تفسیر کنند؟

چه نسبت درآمد خالص در مقابل توزیع شده به عنوان سود سهام حفظ می شود ، بین شرکت ها بر اساس صنعت ، سن شرکت و اهداف شرکت بسیار متفاوت است. شرکت های بالغ تر که رشد آنها کند شده است ، اغلب سود سهام بیشتری را پرداخت می کنند یا به طور منظم سود سهام خود را نسبت به شرکت های جوان تر که در تلاش برای تأمین سهم بازار هستند ، پرداخت می کنند.

سرمایه گذاران سود سهام - کسانی که به دنبال پرداخت منظم درآمد منفعل هستند - ترجیح می دهند در شرکت هایی که تمایل به حفظ بخش کمتری از درآمد خود دارند و سود سهام منظم را پرداخت می کنند ، سرمایه گذاری کنند. سرمایه گذاران رشد - کسانی که به دنبال رشد تا حد امکان به رشد اصلی خود هستند - ترجیح می دهند در شرکت هایی که تمایل به حفظ بیشتر یا تمام درآمد خود برای سرمایه گذاری مجدد در رشد شرکت دارند ، سرمایه گذاری کنند.

درآمد حفظ شده به سهامدار سهامدار اضافه می کند (چقدر هر سهم از سهام از نظر واقعی ارزش دارد - ارزش بازار) ، که به نوبه خود می تواند قیمت سهام را بالا ببرد. به همین دلیل ، درآمد بالایی بالا به طور معمول نشانه خوبی برای سرمایه گذاران است ، به ویژه کسانی که به طور خاص برای پرداخت سود سهام خریداری نکرده اند.

چگونه شرکت ها تصمیم می گیرند که چقدر سود برای حفظ و چقدر سود سهام پرداخت می کنند؟

این بستگی به سن و اهداف یک شرکت دارد. به طور معمول ، شرکت های جوان بیشتر یا تمام سود خود را دوباره به رشد می پردازند ، در حالی که شرکت های مسن تر و بالغ تر که سالهاست سود مداوم را به خود اختصاص داده اند ، بیشتر احتمال دارد که برخی از سود خود را به عنوان سود سهام به سهامداران برسانند. برخی از بخش ها و صنایع نسبت به سایرین به احتمال زیاد سود سهام را پرداخت می کنند ، و برخی از بخش ها به ویژه توسط سرمایه گذاران سود سهام برای بازده متوسط سود سهام خود ، به ویژه ارزش دارند.

مثال درآمد حفظ شده: اپل (NASDAQ: AAPL)

سوالات متداول (متداول)

در زیر پاسخ برخی از متداول ترین سؤالاتی که سرمایه گذاران در مورد درآمد حفظ شده دارند که در بخش های فوق مورد توجه قرار نگرفته است ، آورده شده است.

آیا یک شرکت می تواند درآمد منفی منفی داشته باشد؟

اگر ضررهای یک شرکت در یک دوره خاص از حساب در حساب درآمد حفظ شده خود فراتر رود ، ترازو می تواند منفی شود ، که می تواند نشان دهنده مشکلات مالی در مشاغل بالغ تر باشد. درآمد حفظ شده منفی برای استارتاپ ها و مشاغل جدیدتر در مراحل رشد غیر معمول نیست.

آیا درآمد حفظ شده دارایی یا نوعی حقوق صاحبان سهام است؟

درآمد حفظ شده به عنوان دارایی ذکر نشده است ، اگرچه معمولاً برای خرید دارایی مانند تجهیزات یا لوازم مورد استفاده قرار می گیرد. درآمد حفظ شده نوعی از سهام است که در بخش سهامداران صورتهای مالی یک شرکت ذکر شده است.

آیا ذخایر درآمد حفظ شده است؟

ذخایر و درآمد حفظ شده ممکن است مشابه به نظر برسد ، اما آنها به طور معمول دو حساب متفاوت هستند. در حالی که درآمد حفظ شده نمایانگر سود تجمعی است که یک شرکت به دست آورده است و هنوز به عنوان سود سهام هزینه نکرده است ، ذخایر درآمدی هستند که به یک یا چند حساب خاص منتقل می شوند و برای اهداف آینده خاص مانند هزینه های غیر منتظره تعیین می شوند. به عبارت دیگر ، ذخایر را می توان زیر مجموعه ای از درآمد حفظ شده در نظر گرفت.

از کجا می توان درآمد حفظ شده را در ترازنامه یافت؟

درآمد حفظ شده را می توان در بخش سهامداران ترازنامه یک شرکت یافت. این رقم ممکن است مجدداً محاسبه و گزارش شود و باید سالانه محاسبه و گزارش شود.